如何在 Excel/Google 表格中的滚动函数中找到处理夏普比率的“无风险收益率”答案

【问题标题】：How do I find the "risk free rate of return" dealing with Sharpe Ratio in a rolling function in Excel/Google sheets如何在 Excel/Google 表格中的滚动函数中找到处理夏普比率的“无风险收益率”
【发布时间】：2021-10-26 18:06:06
【问题描述】：

我正在尝试找出如何在 Excel 或 Google 表格中找到每天自动更新多个股票/投资组合的夏普比率的“无风险回报率”。

夏普比率 =（平均投资组合回报 - 无风险利率）/投资组合回报的标准差，或，S(x) = (rx - Rf) / StandDev(rx)

我将使用“10 年国债收益率”(TNX) 来计算这个利率。我对我发现的任何东西都感到不舒服。我有一个插件可以自动更新 TNX（以及我需要的任何其他绑定）。任何帮助将不胜感激。

【问题讨论】：

您将需要发布一个可用的示例子集，该子集可以轻松复制粘贴到电子表格中，以便有人帮助您。这将需要你第一次尝试它以及它是如何出错的。如果它确实有效，您还可以显示您期望的值。
如果您想使用十年国库固定期限，您可以从FRED下载最新的每日数据。他们有一个 API（免费），您可以使用它来获取各种信息，包括十年国库回报。但是，如果您有一个可以更新 TNX 的插件，为什么不使用它呢？
请提供足够的代码，以便其他人更好地理解或重现问题。
不知道为什么需要额外的代码 - 认为这很简单 Q - 有权发表我的意见，有趣的是，我上次发布此评论时，它被神秘地删除了。塔

标签： excel excel-formula stock portfolio thomson-reuters-eikon

【解决方案1】：

假设您有 S(x)（您提到有）、均值 (mu) 和标准差 (s) 的值，求解无风险利率 (rf) 会得出以下等式：

rf = mu - S(x)*s

夏普比率的值越大，风险调整后的收益率越有吸引力，因此相对于投资组合均值的边际 (S(x)*s) 越大。这与标准偏差 (s) 一致的事实是“风险与回报”原则/概念的简单问题（负夏普比率仅意味着投资组合的表现低于基准）...

根据手头的数据 - 您可以/应该能够通过使用标准 excel 方程 TNX 下载信息来近似 S(x)、s 和 mu - 如果不能，请通过构建复制的投资组合（资产负债）来考虑基准数据建模理论 - 见here。

【讨论】：